Panattoni dywersyfikuje działalność uruchamiając europejski fundusz logistyczny o wartości 600 mln euro

Panattoni uruchamia paneuropejski fundusz, którego celem będzie inwestowanie w nowoczesne, zrównoważone i dochodowe nieruchomości logistyczne.

Panattoni, najaktywniejszy deweloper nieruchomości przemysłowych na świecie, uruchamia paneuropejski fundusz, którego celem będzie inwestowanie w nowoczesne, zrównoważone i dochodowe nieruchomości logistyczne.

Panattoni Income Fund to zarejestrowany w Luksemburgu fundusz otwarty w modelu „evergreen”, który planuje do 2026 roku pozyskać 300 mln euro kapitału oraz nabyć aktywa o wartości 600 mln euro realizowane i zarządzane przez Panattoni. Właściciele Panattoni oraz zespół zarządzający będą współinwestorami.

Celami funduszu jest generowanie stabilnych dochodów oraz wzrost wartości kapitału dla inwestorów. Będzie on nabywał ustabilizowane aktywa oraz zawierał umowy na transakcje typu forward-purchase pre-let inwestycji wyłącznie w najwyższych standardach zrównoważonego rozwoju, w krajach, w których Panattoni prowadzi działalność, w tym w Europie Środkowej i Wschodniej (szczególnie w Polsce), Wielkiej Brytanii, Włoszech, Hiszpanii, Niemczech, Austrii, Holandii oraz Skandynawii. Fundusz rozpoczyna działalność od nabycia ustabilizowanych aktywów zarządzanych przez Panattoni w Polsce.

Zespół doradczy funduszu ma siedzibę w Polsce. Dyrektorem zarządzającym jest Krzysztof Dudek, który będzie odpowiedzialny za zarządzanie operacjami, działalnością inwestycyjną, portfelem i aktywami, jak również za pozyskiwanie funduszy i przepływy kapitałowe. Przed dołączeniem do Panattoni pełnił funkcję szefa zarządzania inwestycjami nieruchomościowymi w TFI PZU – inwestycyjnego ramienia Grupy PZU, największej firmy finansowo-ubezpieczeniowej w Europie Środkowo-Wschodniej, zarządzającej portfelem nieruchomości komercyjnych o wartości bliskiej 1 mld euro.

Przemysław Konieczka pełni funkcję dyrektora wykonawczego funduszu i nadzoruje strategiczne inicjatywy inwestycyjne oraz zarządzanie portfelem. Przed dołączeniem do Panattoni był zarządzającym funduszami oraz dyrektorem inwestycyjnym w TFI PZU.

„To dogodny moment na stworzenie pierwszego funduszu dochodowego Panattoni. Korekta rynku po pandemii COVID spowodowała, że stopy zwrotu z nieruchomości przemysłowych i logistycznych stały się bardziej atrakcyjne. Znaczny kapitał czekał na ustabilizowanie się cen oraz na bardziej sprzyjające warunki finansowania” – mówi Krzysztof Dudek, dyrektor zarządzający Panattoni Income Fund i dodaje: „Dynamika podaży i popytu w sektorze nadal jest bardzo korzystna dla inwestorów. Potencjał wzrostu czynszów jest wspierany przez ograniczoną podaż, wynikającą z deficytu gruntów, barier regulacyjnych oraz rosnących kosztów budowy, w połączeniu z silnym, utrzymującym się popytem na powierzchnie logistyczne, który napędza wzrost e-commerce i nowe inwestycje produkcyjne”.

„Inwestowanie w nieruchomości przemysłowe i logistyczne oferuje atrakcyjną możliwość oraz długoterminowe zwroty, wspierane przez strukturalne czynniki wzrostu. Rynek obecnie doświadcza niedoboru podaży i rosnącego nacisku na aktywa zgodne z zasadami ESG, co daje funduszowi przewagę konkurencyjną dzięki dostępowi do prestiżowych projektów” – wyjaśnia Daniel Raemy, członek rady doradczej Panattoni Income Fund.

Utworzenie Panattoni Income Fund jest kontynuacją dywersyfikacji działalności Panattoni, które jest największym dostawcą inwestycji logistycznych i przemysłowych w Europie. W kwietniu 2022 roku Panattoni uruchomiło Newport Logistics Fund, który finansuje wybrane projekty Panattoni, a w zeszłym roku do firmy dołączył weteran branży nieruchomości logistycznych, Nick Preston, który objął stanowisko szefa nowo utworzonego Panattoni Investment Management, zapewniającego firmie dodatkowe źródła kapitału.

Panattoni diversifies with launch of €600 million European logistics income fund

Panattoni today announces the launch of a pan-European fund that will invest in modern, sustainable, income-producing logistics properties.

Panattoni, the largest logistics real estate developer in Europe, today announces the launch of a pan-European fund that will invest in modern, sustainable, income-producing logistics properties.

The Panattoni Income Fund is domiciled in Luxembourg with an open-ended, evergreen structure. It is aiming to raise €300 million of equity by 2026, and acquire €600 million of assets, developed and managed by Panattoni. Panattoni’s owners and management team will be co-investing.

The fund aims to generate sustainable income with capital appreciation for its investors. It will acquire stabilised assets and forward-purchase pre-let developments, all with the highest sustainability ratings, in countries where Panattoni operates, including Central and Eastern Europe, (particularly Poland), UK, Italy, Spain, Germany, Austria, the Netherlands and Scandinavia. It is being seeded with stabilised Panattoni-managed assets in Poland.

The fund’s advisory team is based in Poland. Its managing director is Krzysztof Dudek, who will manage the operations, investment activity, portfolio and asset management, as well as fundraising and capital flows. Prior to joining Panattoni, Krzysztof was head of real estate investment management at TFI PZU, the investment arm of the PZU Group, the largest financial and insurance company in Central and Eastern Europe with commercial real estate portfolio close to EUR 1 bn.

Przemyslaw Konieczka is executive director at the fund and oversees strategic investment initiatives and portfolio management. Prior to joining Panattoni, Przemyslaw was fund manager and investment director at TFI PZU.

Krzysztof Dudek, Managing Director at Panattoni Income Fund, said: “This is an opportune time to be creating Panattoni’s first income fund. The post-Covid market correction has resulted in yields for industrial and logistics properties becoming more attractive. There has been a significant amount of capital waiting on the sidelines for repricing to settle and for more favourable financing conditions.

“The demand-supply dynamics in the sector continue to be very positive for investors. The potential for rental growth is underpinned by limited supply, stemming from land scarcity, regulatory barriers and rising construction costs, coupled with strong, sustained demand for logistics space, driven by e-commerce growth and new manufacturing”.

Daniel Raemy, Member of the Advisory Board at Panattoni Income Fund said: “Investing in industrial and logistics properties offers a compelling opportunity and attractive long-term returns, bolstered by structural drivers. The market is currently experiencing a shortage of supply, coupled with a growing emphasis on ESG-compliant assets, which gives the fund a competitive edge through access to premium projects”.

The creation of the Panattoni Income Fund continues the diversification of Panattoni, which is the largest provider of logistics and industrial development and investment opportunities across Europe. In April 2022, Panattoni launched the Newport Logistics Fund, which finances selected Panattoni developments, and, last year, logistics real estate veteran Nick Preston was appointed head of the newly created Panattoni Investment Management, which provides Panattoni with additional pools of capital.